战略上看多，战术上谨慎操作！
现在的市场其实很多个股为跌到了比较有性价比的时候了，特别是不在风口的不断阴跌的很多公司，跌出了机会，可以慢慢积极起来了，黎明前是最黑暗的。但是方向上目前还不确定，关注自己的票，处理好手上的票即可。不管咋样，调整好心态。这个位置如果指数要带量突破派节前红包，大金融有可能异动。
NOR Flash
每天给自己增强一个意识：2025年将迎来端侧AI的爆发，字节正在引领端侧AI革命！
昨天，端侧AI、物联网模组、SoC芯片以及相关的AI玩具、AI眼镜等分支集体大涨。而相对忽视了另一个重要分支——NOR Flash。跟端侧SoC一样，端侧AI的增加也会导致NOR Flash价值量翻倍提升。另外NOR Flash产业本身处于一轮库存周期底部，2025年价格有望反转。
所以后续炒作也会发展到NOR Flash，也有望成为端侧AI时代弹性最大的产业环节之一，类似5G创新周期中的光模块和PCB，可以提前关注提前准备起来。
兆易创新、恒烁股份、东芯股份、普冉股份、北京君正
机器人
英伟达机器人技术业务副总裁Deepu Talla到访北京国地中心，表示将在2025年推动双方进一步深化合作。国地中心专家表示，2025年人形机器人量产可期，预计2025年产值将翻倍至53亿元，2029年有望突破750亿元。国地中心将推出人形机器人2.0版本“Deep Snake”，并强调行星减速器等核心技术的重要性。
日本哈默纳科的谐波减速器与行星减速器技术领先，并开发出搭载微型谐波减速器的灵巧手，在减速器领域位居全球前列。
国内同时具备行星和谐波减速器制造能力、通过滚插路线能够实现大规模量产降本的供应链企业代表厂商包括绿的谐波、中大力德、丰立智能等。但是这几个票目前的位置不太好参与，回调之后可以参与，谨慎追高。
看图形鼎智科技、禾川科技、贝斯特走趋势，恒而达、汇川技术、科德数控、日发精机位置偏低，都可以关注。当然市场最强的是长盛轴承，但是弊端就是位置偏高，考验操作，能力强者关注。
全志科技
下一个广和通，字节端侧最后的大赢家。SOC板块固有的节奏：从开发者的探索阶段(乐鑫)-->高水准的定义阶段(瑞芯微)-->配合大客户的工业级量产阶段(全志科技)；全志作为SOC，蓝牙，wifi，NPU能力全覆盖的工业级玩家，可以一站式全面满足字节的所有需求。
目前字节已经加速进展到了最后一个工业量产阶段，全志已经对接上字节，接下来就是进入标准签约放量流程。字节做事情进程神速，别的客户1-2年完成的节奏，字节这边个把月搞定，产业化落地迅速进展到了全志科技的这个阶段。
机器人核心SOC:全志科技持有深圳安创，间接持有宇树科技股权;小米机器狗cyberdog也选用了全志的解决方案;目前手握各大头部厂商订单，核心卡位确认。传统业务Q4重大拐点:23/24年最差的时间过去了，25年不考虑豆包机器人等创新业务净利润2.6-3e业绩保底，业绩处于重大拐点。
全志科技：产品已进入小米Cyber Dog 、汤姆猫AI陪伴机器、Acer Iconia Tab A8、工业自动化等领域。
AI眼镜方面，国星光电还没表现，也是绕不开的票，继续关注。
（来源段实）
